파킹통장 vs 적금, 목돈이 이미 있으면 뭐가 유리한가 (세후 계산 3가지)

목돈이 이미 있으면 적금 금리는 표면 숫자만큼 붙지 않는다

적금 금리가 연 6%, 예금 금리가 연 4%로 붙어 있으면 적금이 당연히 유리해 보인다. 이 비교가 성립하는 건 매달 새로 버는 돈을 모을 때다. 이미 목돈을 손에 쥔 사람에게는 같은 숫자가 전혀 다른 결과를 만든다. 적금은 돈이 계좌에 머무는 기간이 회차마다 다르기 때문이다.

정기적금에 매달 같은 금액을 넣으면 첫 회차 납입금만 12개월을 꽉 채운다. 두 번째 회차는 11개월, 세 번째는 10개월, 마지막 12회차는 한 달만 예치된다. 각 회차의 예치기간을 모두 더하면 12+11+10+…+1 = 78개월이고, 이를 12회로 나누면 회차당 평균 6.5개월이다. 상품 이름은 12개월짜리인데 실제로는 평균 6.5개월치 이자만 붙는 구조다. 표면금리와 체감 수익률이 벌어지는 이유가 여기 있다.

계산에 쓸 공식 세 줄

• 적금 세전이자 = 월납입액 × 연이율 × (12+11+…+1)/12 = 월납입액 × 연이율 × 6.5
• 예금·파킹 세전이자 = 원금 × 연이율 × 기간(년)
• 세후이자 = 세전이자 × (1 − 0.154)

이자소득에는 이자소득세 15.4%가 붙는다. 소득세 14%에 지방소득세 1.4%를 더한 값이고, 금융회사가 이자를 줄 때 떼고 지급한다. 원천징수 구조는 국세청 안내에서 확인할 수 있다. 아래 계산은 전부 세전이자와 세금, 세후이자를 나눠서 적었다.

아래에 나오는 금리는 전부 계산을 위한 가정값이다. 특정 은행 상품이나 현재 시중 금리 수준과는 관계가 없다. 실제로 판매 중인 상품의 금리는 금융감독원 금융상품통합비교공시에서 직접 비교하는 편이 정확하다.

계산 A: 같은 6%인데 세후 이자가 1.85배 차이난다

1,200만원을 이미 들고 있다고 가정한다. 기간은 1년, 금리는 적금과 예금 모두 연 6%로 가정한다. 금리를 똑같이 맞췄으니 차이는 오직 예치 구조에서만 나온다.

• 적금: 매달 100만원씩 12회 납입. 세전이자 = 100만 × 0.06 × 6.5 = 39만원
• 예금·파킹: 1,200만원 전액을 1년 예치. 세전이자 = 1,200만 × 0.06 = 72만원

609,120 ÷ 329,940 = 약 1.85다. 금리 숫자가 완전히 같은데도 세후 이자가 1.85배 벌어진다. 적금에 매달 100만원씩 넣는 동안 나머지 돈이 어디서 놀고 있느냐를 계산에 넣지 않으면 이 차이가 보이지 않는다.

계산 B: 파킹 3%와 맞먹으려면 적금은 약 5.5%가 필요하다

이번엔 금리를 다르게 잡는다. 파킹통장 연 3% 가정, 적금은 몇 %여야 파킹과 같은 이자가 나오는지 역산한다.

• 파킹 연 3%에 1,200만원 1년: 세전이자 = 1,200만 × 0.03 = 36만원
• 적금으로 같은 36만원을 만들려면: 100만 × r × 6.5 = 36만 → r = 36 ÷ 650 = 약 5.54%

파킹 3%를 따라잡는 데 적금은 5.5%가 필요하다. 3%의 두 배에 조금 못 미치는 수준이다. 예치기간이 평균 절반이니 금리는 대략 두 배가 있어야 균형이 맞는다는 뜻이고, 실제로는 6.5/12 = 0.5417이라 정확히 두 배까지는 필요하지 않다. 적금 연 6%와 파킹 연 3%를 나란히 놓고 "두 배 차이니 적금이 두 배 이득"이라고 읽으면 완전히 틀린다. 세후 기준 실제 차이는 329,940원과 304,560원, 2만 5천원 남짓이다.

계산 C: 파킹에 두고 매달 적금으로 옮기는 혼합 전략

목돈을 가진 사람이 현실에서 자주 쓰는 방법이다. 1,200만원을 파킹통장(연 3% 가정)에 넣어두고, 매달 100만원씩 적금(연 6% 가정)으로 옮긴다. 적금에 안 들어간 잔액이 노는 시간을 줄이는 구조다.

적금 쪽

세전이자 = 100만 × 0.06 × 6.5 = 39만원

파킹 쪽

파킹 잔액은 1,200만 → 1,100만 → 1,000만 → … → 100만원으로 매달 줄어든다. 12개월치 잔액을 더하면 1200+1100+…+100 = 7,800만원이고, 12로 나눈 월평균 잔액은 650만원이다.

세전이자 = 650만 × 0.03 = 19만 5,000원

혼합 전략의 세전이자는 39만 + 19만 5,000 = 58만 5,000원, 세후는 49만 4,910원이다. 파킹에만 1년 두는 것보다 19만 350원을 더 받는다. 여기까지만 보면 혼합이 정답처럼 보인다.

그런데 같은 표의 마지막 줄을 보면 예금 6% 단독이 세후 60만 9,120원이다. 혼합보다 11만 4,210원 더 많다. 적금 금리가 6%로 높아 보여도, 예금이나 파킹에서 같은 6%가 나온다면 목돈은 통째로 두는 쪽이 낫다. 적금은 평균 예치기간 6.5개월이라는 구조적 불리함을 절대 이기지 못한다.

혼합 전략이 의미를 갖는 건 적금 금리가 예금·파킹 금리보다 확실히 두 배 가까이 높을 때다. 그 차이가 없으면 계좌를 나누고 매달 이체하는 수고만큼의 값을 못 한다. 참고로 위 파킹 계산은 매달 같은 날 100만원씩 빠져나간다고 단순화한 값이라, 실제 이체 시점과 일할 계산 방식에 따라 몇 천원 단위로 달라진다.

파킹통장의 장점은 금리가 아니라 구조다

• 하루만 넣어도 이자가 붙는다. 대개 매일 잔액에 대해 이자를 계산한다. 며칠 넣었다 빼도 그만큼은 받는다.
• 만기와 중도해지라는 개념이 없다. 정기예금은 만기 전에 깨면 약정금리 대신 훨씬 낮은 중도해지이율이 적용된다. 적금도 마찬가지다. 파킹통장은 깨는 행위 자체가 없어 불이익도 없다.
• 언제든 뺄 수 있다. 전세금, 이사 비용, 예정된 목돈 지출처럼 쓸 시점이 유동적인 돈에 맞는다.

금리 숫자만 놓고 보면 파킹통장이 정기예금보다 낮은 경우가 많다. 대신 언제든 꺼낼 수 있다는 권리를 사는 것이고, 그 권리 값이 금리 차이다. 쓸 날짜가 정해져 있지 않은 돈에는 이 권리가 금리 몇 십 bp보다 값어치가 크다.

구조적 주의점: 한도 초과분 금리 차등

파킹통장에서 놓치기 쉬운 부분이 우대금리 적용 한도다. 한도를 넘는 금액에는 낮은 금리가 적용되는 구조가 흔하다. 통장 전체 잔액에 표시금리가 붙는다고 생각하고 목돈을 한 계좌에 몰아넣으면, 초과분에서 기대와 다른 이자가 붙는다.

실제 한도가 얼마인지, 초과분에 몇 %가 적용되는지는 상품마다 다르다. 가입 전에 상품설명서와 약관에서 직접 확인해야 한다. 확인할 항목은 세 가지다.

1. 우대금리가 적용되는 최대 잔액(한도)
2. 한도 초과분에 적용되는 금리
3. 이자 지급 주기(매일, 매월, 분기 등)와 우대 조건 유지 요건

한도가 있는 구조라면 목돈을 여러 금융회사에 나눠 담는 편이 나을 수 있다. 이건 뒤에 나오는 예금자보호와도 맞물린다.

예금자보호 한도는 금융회사별 1억원

2025년 9월 1일부터 예금자보호 한도가 1인당 1억원으로 적용된다. 이 1억원은 원금과 이자를 합친 금액 기준이고, 금융회사별로 각각 적용된다. 한 금융회사에 1억원, 다른 금융회사에 1억원이면 각각 보호 대상이다. 시행일 이전에 가입한 예금도 1억원까지 보호된다.

보호 대상 상품과 세부 기준은 예금보험공사에서 확인할 수 있다. 목돈 규모가 커서 한 곳에 다 넣기 부담스럽다면, 파킹통장 한도 문제와 예금자보호 한도를 같이 고려해 계좌를 배분하는 편이 정리하기 쉽다.

상황별 판단 기준

1. 목돈이 이미 있는 경우

적금은 기본적으로 불리하다. 같은 금리라면 세후 이자가 1.85배 차이나고, 파킹 3%를 따라잡으려면 적금 5.5%가 필요하다. 우선순위는 이렇게 잡는다.

• 쓸 시점이 정해져 있다면 그 기간에 맞는 정기예금이 1순위다. 전액이 만기까지 예치되므로 표면금리가 그대로 붙는다.
• 정기예금 금리와 파킹 금리 차이가 작다면 굳이 묶을 이유가 약해진다.
• 적금은 금리가 예금의 두 배 가까이 될 때만 실익이 생긴다. 그 경우에도 목돈 전체가 아니라 매달 넣을 금액만 적금으로 가고, 나머지는 파킹에 둔다.

2. 매달 버는 돈을 모으는 경우

이때는 적금이 제 역할을 한다. 어차피 돈이 매달 새로 생기니 평균 예치기간이 짧다는 점이 손해가 아니다. 없는 돈을 미리 넣을 수 없기 때문이다. 자동이체로 강제 저축이 걸린다는 점, 중도해지하면 이자가 깎여 함부로 못 깬다는 점이 오히려 장점이 된다. 목돈이 없는 사람에게 적금은 여전히 맞는 상품이다.

3. 쓸 시점이 정해지지 않은 경우

파킹통장이 맞다. 금리 몇 십 bp를 더 받으려고 6개월, 1년짜리에 묶었다가 중간에 깨면 중도해지이율 때문에 오히려 손해가 난다. 이사, 전세 계약, 사업 자금처럼 날짜가 유동적인 돈은 유동성 자체가 수익이다. 다만 우대 한도를 넘는 금액에 어떤 금리가 붙는지는 반드시 확인하고, 한도만큼만 담는 식으로 계좌를 나눈다.

세 줄로 줄이면

• 적금은 평균 6.5개월치 이자만 붙는다. 표면금리의 절반 조금 넘게 계산해야 실제에 가깝다.
• 목돈이 있으면 전액이 계속 예치되는 예금·파킹이 구조적으로 유리하다.
• 혼합 전략은 적금 금리가 파킹의 두 배 가까울 때만 값을 한다. 그렇지 않으면 계좌만 복잡해진다.

금리 숫자를 비교하기 전에 그 돈이 며칠 동안 계좌에 머무는지를 먼저 세는 것이 순서다.